證券投資基金重點(diǎn)講義(證券從業(yè)資格考試《投資基金》輔導講義有哪些)
1.證券從業(yè)資格考試《投資基金》輔導講義有哪些
第一章 證券投資基金概述 掌握證券投資基金的概念與特點(diǎn)；熟悉證券投資基金與股票、債券、銀行儲蓄存款的區別；了解證券投資基金市場(chǎng)的運作與參與主體。
掌握契約型基金與公司型基金的概念與區別；了解證券投資基金的起源與發(fā)展；了解我國證券投資基金業(yè)的發(fā)展概況。 掌握封閉式基金與開(kāi)放式基金的概念與區別。
了解基金業(yè)在金融體系中的地位與作用。 主要介紹證券投資基金的一些基礎知識。
證券投資基金是一種實(shí)行組合投資、專(zhuān)業(yè)管理、利益共享、風(fēng)險共擔的集合投資方式。與直接投資股票、債券不同，證券投資基金是一種間接投資工具。
基金投資者、基金管理人和托管人是基金運作中的主要當事人。根據組織形式的不同，基金可分為契約型基金與公司型基金；根據運作方式不同，基金可分為封閉式基金與開(kāi)放式基金。
第一節 證券投資基金的概念與特點(diǎn) 一、證券投資基金的概念 證券投資基金是指通過(guò)發(fā)售基金份額，將眾多投資者的資金集中起來(lái)，形成獨立財產(chǎn)，由基金托管人托管，基金管理人管理，以投資組合的方法進(jìn)行證券投資的一種利益共享、風(fēng)險共擔的集合投資方式。 看書(shū)上P2圖1—1。
關(guān)于證券投資基金概念的考點(diǎn)如下，這些考點(diǎn)可能成為單項選擇題： 1。證券投資基金通過(guò)發(fā)行基金份額的方式募集資金。
2。個(gè)人投資者或機構投資者通過(guò)購買(mǎi)一定數量的基金份額參與基金投資。
3。基金所募集的資金在法律上具有獨立性。
4。基金資產(chǎn)由基金托管人保管。
5。基金資產(chǎn)由基金管理人進(jìn)行組合投資。
6。基金投資者是基金的所有人。
基金盈余全部歸基金投資者所有。 7。
基金合同與招募說(shuō)明書(shū)是基金設立的兩個(gè)重要法律文件。 8。
證券投資基金是一種間接投資工具。 9。
證券投資基金以股票、債券等金融證券為投資對象。 10。
基金投資者通過(guò)購買(mǎi)基金份額的方式間接進(jìn)行證券投資。 11。
證券投資基金在美國被稱(chēng)為“共同基金”；在英國及中國香港被稱(chēng)為“單位信托基金”；在日本和中國臺灣稱(chēng)為“證券投資信托基金”；在歐洲一些國家稱(chēng)為“集合投資基金”或“集合投資計劃”。 二、證券投資基金的特點(diǎn)（重要考點(diǎn)，經(jīng)常以多項選擇題出現） （一）集合理財，專(zhuān)業(yè)管理 （二）組合投資，分散風(fēng)險 （三）利益共享，風(fēng)險共擔 （四）嚴格監管，信息透明 （五）獨立托管，保障安全 三、證券投資基金與其他金融工具的比較 （一） 基金與股票、債券的差異（共3條，常以多項選擇題出現） 1。
反映的經(jīng)濟關(guān)系不同 股票反映的是一種所有權關(guān)系； 債券反映的債權債務(wù)關(guān)系； 基金反映的是一種信托關(guān)系，受益憑證。 2。
所籌資金的投向不同 股票、債券是直接投資工具，所籌集的資金主要投向實(shí)業(yè)領(lǐng)域。 基金是間接投資工具，所籌集的資金主要投向有價(jià)證券等金融工具。
3。投資收益與風(fēng)險大小不同 股票：高風(fēng)險、高收益。
債券：低風(fēng)險、低收益。 基金：介于股票和債券之間，風(fēng)險相對適中、收益相對穩健。
（二）基金與銀行存款的差異 考點(diǎn)主要有兩個(gè)： 基金通過(guò)銀行代銷(xiāo)，但不是銀行發(fā)行的。 （以判斷題目出現） 有3條差異，常以多項選擇出現。
1。性質(zhì)不同 2。
收益與風(fēng)險大小不同 3。信息披露程度不同。
2.證券投資基金復習要點(diǎn)有哪些
一、資本資產(chǎn)定價(jià)模型的原理 （一）假設條件 1. 投資者是風(fēng)險回避者，并以期望收益率和風(fēng)險（用方差或標準差衡量）為基礎選擇投資組合； 2.投資者可以以相同的無(wú)風(fēng)險利率進(jìn)行無(wú)限制的借貸； 3.所有投資者的投資均為單一投資期，投資者對證券的回報率的均值、方差以及協(xié)方差具有相同的預期； 4.資本市場(chǎng)是均衡的； 5.市場(chǎng)是完美的，無(wú)通貨膨脹，不存在交易成本和稅收引起的現象。
（二）資本市場(chǎng)線(xiàn) （三）證券市場(chǎng)線(xiàn) 二、資本資產(chǎn)定價(jià)模型的應用 1.資產(chǎn)估值 2.資源配置 三、資本資產(chǎn)定價(jià)模型的有效性。
3.證券投資基金 重點(diǎn)
證券投資基金科目考試大綱 目的與要求 本部分內容包括證券投資基金的概念與特點(diǎn)，證券投資基金的法律形式與運作方式，證券投資基金業(yè)在國內外的發(fā)展概況及其在金融體系中的地位與作用；證券投資基金的類(lèi)型，主要基金類(lèi)型的風(fēng)險收益特征與分析方法；基金的募集、交易與注冊登記；基金管理公司、基金托管人的主要職責、內部管理與內部控制；基金的市場(chǎng)營(yíng)銷(xiāo)；基金的估值、費用與會(huì )計核算；基金的收益分配與稅收；基金的信息披露；基金的監管等知識。
本部分的內容還包括投資組合理論及其運用、資產(chǎn)配置管理、股票與債券的投資組合管理以及基金績(jì)效衡量等投資學(xué)方面的內容。 通過(guò)本部分的學(xué)習，要求熟練掌握有關(guān)證券投資基金的基本理論、運作實(shí)務(wù)以及與基金投資管理有關(guān)的投資學(xué)方面的知識，熟悉有關(guān)法律法規、自律規范的基本要求。
第一章 證券投資基金概述 掌握證券投資基金的概念與特點(diǎn)；熟悉證券投資基金與股票、債券、銀行儲蓄存款的區別；了解證券投資基金市場(chǎng)的運作與參與主體。 掌握契約型基金與公司型基金的概念與區別；了解證券投資基金的起源與發(fā)展；了解我國證券投資基金業(yè)的發(fā)展概況。
掌握封閉式基金與開(kāi)放式基金的概念與區別。 了解基金業(yè)在金融體系中的地位與作用。
第二章 基金的類(lèi)型 了解證券投資基金分類(lèi)的意義，掌握各類(lèi)基金的基本特征及其區別。 了解股票基金在投資組合中的作用，掌握股票基金與股票的區別，熟悉股票基金的分類(lèi)，了解股票基金的投資風(fēng)險，掌握股票基金的分析方法。
了解債券基金在投資組合中的作用，掌握債券基金與債券的區別，熟悉債券基金的類(lèi)型，了解債券基金的投資風(fēng)險，掌握債券基金的分析方法。 了解貨幣市場(chǎng)基金在投資組合中的作用，了解貨幣市場(chǎng)工具與貨幣市場(chǎng)基金的投資對象，了解貨幣市場(chǎng)基金的投資風(fēng)險，掌握貨幣市場(chǎng)基金的分析方法。
了解混合基金在投資組合中的作用，了解混合基金的類(lèi)型，了解混合基金的投資風(fēng)險。 了解保本基金的特點(diǎn)，掌握保本基金的保本策略，了解保本基金的類(lèi)型，了解保本基金的投資風(fēng)險，掌握保本基金的分析方法。
掌握ETF的特點(diǎn)、套利原理，了解ETF的類(lèi)型，了解ETF的投資風(fēng)險及其分析方法。 了解QDII基金在投資組合中的作用，了解QDII的投資對象，了解QDII基金的投資風(fēng)險。
第三章 基金的募集、交易與登記 了解封閉式基金的募集程序，熟悉封閉式基金合同生效的條件；掌握封閉式基金上市交易條件、交易賬戶(hù)的開(kāi)立、交易規則，熟悉封閉式基金的交易費用，掌握封閉式基金折（溢）價(jià)率的計算。 了解開(kāi)放式基金的募集程序，熟悉開(kāi)放式基金的基金合同生效的條件；熟悉開(kāi)放式基金的認購渠道、步驟和收費模式，掌握基金認購份額的計算。
掌握開(kāi)放式基金申購、贖回的概念，熟悉開(kāi)放式基金申購、贖回的時(shí)間，掌握開(kāi)放式基金申購、贖回的原則，掌握申購份額、贖回金額的計算方法。了解巨額贖回的認定與處理方式。
掌握開(kāi)放式基金份額的轉換、非交易過(guò)戶(hù)、轉托管與凍結的概念。 熟悉ETF份額的認購方式、份額折算的方法；掌握ETF份額的交易規則；掌握ETF份額的申購和贖回的原則；熟悉ETF份額申購、贖回的對價(jià)方式與內容。
掌握上市開(kāi)放式基金場(chǎng)外募集與場(chǎng)內募集的概念，熟悉上市開(kāi)放式基金份額的申購、贖回；掌握上市開(kāi)放式基金份額轉托管的概念。 掌握開(kāi)放式基金份額的登記的概念，了解開(kāi)放式基金登記機構及其職責，熟悉基金登記的流程，了解基金份額申購（認購）、贖回資金清算流程。
第四章 基金管理人 熟悉基金管理公司的市場(chǎng)準入規定，熟悉基金管理人的職責和作用，了解基金管理公司的主要業(yè)務(wù)，了解基金管理公司的業(yè)務(wù)特點(diǎn)。 熟悉基金管理公司的組織架構與部門(mén)職責。
了解基金管理公司的投資決策機構，熟悉投資決策委員會(huì )的主要職責；了解一般的投資決策程序；了解基金管理公司的投資研究、投資交易與投資風(fēng)險控制工作；熟悉基金投資管理人員的監督管理；熟悉基金從業(yè)人員投資證券投資基金的監督管理。 了解基金管理公司治理結構的總體要求，掌握基金管理公司治理結構的基本原則，了解獨立董事制度和督察長(cháng)制度。
掌握基金管理公司內部控制的概念；熟悉內部控制的目標、原則、基本要求以及主要內容。 第五章 基金托管人 熟悉基金資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)，熟悉基金托管人在基金運作中的作用，了解基金托管人的市場(chǎng)準入規定，掌握基金托管人的職責；了解基金托管業(yè)務(wù)流程。
了解基金托管人的機構設置與技術(shù)系統。 了解基金財產(chǎn)保管的基本要求，熟悉基金資產(chǎn)賬戶(hù)的種類(lèi)，掌握基金財產(chǎn)保管的內容。
了解基金在交易所市場(chǎng)、全國銀行間市場(chǎng)和場(chǎng)外市場(chǎng)資金清算的基本流程。 掌握基金會(huì )計復核的內容。
了解基金托管人對基金管理人監督的主要內容，了解對基金投資運作監管結果的處理方式。 熟悉基金托管人內部控制的目標、原則、基本要素以及主要內容。
第六章 基金的市場(chǎng)營(yíng)銷(xiāo) 了解基金市場(chǎng)營(yíng)銷(xiāo)的含義與特征，掌握基金市場(chǎng)營(yíng)銷(xiāo)的內容。 了解基金產(chǎn)品的設計與定價(jià)。
了解基金的銷(xiāo)售渠道與促銷(xiāo)手段，了解基金客戶(hù)服務(wù)的方式。 了解銷(xiāo)售機構的準入條件，了解有關(guān)法規針對基金銷(xiāo)售機。
4.證券從業(yè)考試《投資基金》講義是什么
第 七 章 基金的估值、費用與會(huì )計核算 第一節 基金資產(chǎn)估值 一、基金資產(chǎn)估值的概念 基金資產(chǎn)估值是指通過(guò)對基金所擁有的全部資產(chǎn)及所有負債按一定的原則和方法進(jìn)行估算，進(jìn)而確定基金資產(chǎn)公允價(jià)值的過(guò)程。
公允價(jià)值是指買(mǎi)方和賣(mài)方同時(shí)認可的價(jià)值。 基金資產(chǎn)凈值=基金資產(chǎn)總值-基金負債 基金份額凈值=基金資產(chǎn)凈值/基金總份額 二、基金資產(chǎn)估值的重要性 由于基金份額凈利值是開(kāi)放式基金申購份額、贖回金額計算的基礎，直接關(guān)系到基金投資者的利益，這就是要求基金份額凈值的計算必須準確。
5.基金入門(mén)基礎知識
證券投資基金（簡(jiǎn)稱(chēng)基金）是指通過(guò)發(fā)售基金份額，將眾多投資者的資金集中起來(lái)，形成獨立財產(chǎn)，由基金托管人托管，基金管理人管理，以投資組合的方法進(jìn)行證券投資的一種利益共享、風(fēng)險共擔的集合投資方式。
根據不同標準，可以將證券投資基金劃分為不同的種類(lèi)：
1、根據基金單位是否可增加或贖回，可分為開(kāi)放式基金和封閉式基金。
普通開(kāi)放式基金一般不上市交易，可通過(guò)第三方銷(xiāo)售機構、銀行、券商等申購和贖回，基金份額規模不固定；封閉式基金有固定的存續期，存續期內基金份額規模固定，在通過(guò)證券交易場(chǎng)所上市交易，投資者可通過(guò)二級市場(chǎng)買(mǎi)賣(mài)。
2、根據組織形態(tài)的不同，可分為公司型基金和契約型基金。
基金通過(guò)發(fā)行基金股份成立投資基金公司的形式設立，通常稱(chēng)為公司型基金；
由基金管理人、基金托管人和投資人三方通過(guò)基金契約設立，通常稱(chēng)為契約型基金。
目前我國的證券投資基金均為契約型基金。
3、根據投資對象的不同，可分為股票型基金、混合型基金、債券型基金、貨幣市場(chǎng)基金等。
股票基金： 80%以上的基金資產(chǎn)投資于股票的；
債券基金： 80%以上的基金資產(chǎn)投資于債券的；
貨幣市場(chǎng)基金：僅投資于貨幣市場(chǎng)工具的，為貨幣市場(chǎng)基金；
混合基金：投資于股票、債券和貨幣市場(chǎng)工具，并且股票投資和債券投資的比例不符合債券、股票基金規定的，為混合基金。
從投資風(fēng)險角度看，幾種基金給投資人帶來(lái)的風(fēng)險是不同的。其中股票基金風(fēng)險最高，貨幣市場(chǎng)基金風(fēng)險最小，債券基金的風(fēng)險居中。
4、相同品種的投資基金由于投資風(fēng)格和策略不同，風(fēng)險也會(huì )有所區別。按風(fēng)險程度又可分為：成長(cháng)型、價(jià)值型、平衡型
成長(cháng)型——成長(cháng)型基金是指以追求資本增值為基本目標，較少考慮當期收入的基金，主要以具有良好增長(cháng)潛力的股票為投資對象。
價(jià)值型——價(jià)值型基金是指以追求穩定的經(jīng)常性收入為基本目標的基金，主要以大盤(pán)藍籌股、公司債、政府債券等穩定收益證券為投資對象。
平衡型——平衡型基金則是既注重資本增值又注重當期收入的一類(lèi)基金。一般而言，成長(cháng)型基金的風(fēng)險大、收益高；收入型基金的風(fēng)險小、收益也較低；平衡型基金的風(fēng)險、收益則介于成長(cháng)型基金與收入型基金之間。
6.證券從業(yè)考試《投資基金》講義誰(shuí)有呢
第五章 基金托管人 本章分7節 第一節 基金托管人概述 一、基金托管人及基金托管業(yè)務(wù) 1、基金托管人是根據法律法規的要求，在證券投資基金運作中承擔資產(chǎn)保管、交易監督、信息披露、資金清算與會(huì )計核算等相應職責的當事人。
2、基金托管是指基金托管人依據法律法規的規定，履行安全保管基金資產(chǎn)等相關(guān)職責的行為。 3、基金托管人收取一定的托管費。
二、基金托管人在基金運作中的作用 關(guān)鍵在于有利于保障基金資產(chǎn)的安全，保護基金持有人的利益。 三、基金托管人的市場(chǎng)準入（共8條，需要重點(diǎn)掌握） 四、基金托管人的職責（共11條，需要重點(diǎn)掌握） 第二節 機構設置與技術(shù)系統 一、基金托管人的機構設置 二、基金托管人的員工配置 三、基金托管業(yè)務(wù)的技術(shù)系統 目前各托管銀行的基金托管業(yè)務(wù)技術(shù)系統四個(gè)主要特征。
